《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓特別風(fēng)險(xiǎn)揭示書》必備條款
（全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司 2013年2月27日）
尊敬的投資者：
為了使您更好地了解全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（以下簡(jiǎn)稱“全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)”）掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓的投資風(fēng)險(xiǎn)，根據(jù)《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)投資者適當(dāng)性管理細(xì)則（試行）》的規(guī)定，本公司特向您提供《掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓特別風(fēng)險(xiǎn)揭示書》，揭示參與股票公開轉(zhuǎn)讓存在的風(fēng)險(xiǎn)，請(qǐng)您認(rèn)真閱讀并簽署。
一、重要提示
1、全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)制度規(guī)則與上海、深圳證券交易所的制度規(guī)則存在較大差別。在參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓之前，請(qǐng)您務(wù)必認(rèn)真閱讀《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則（試行）》等有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則、細(xì)則、指引和通知。
2、全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)是經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)設(shè)立的全國(guó)性證券交易場(chǎng)所，為掛牌公司提供股票公開轉(zhuǎn)讓服務(wù)，作為全新的市場(chǎng)，相關(guān)制度規(guī)則還需要不斷修訂和完善，請(qǐng)您務(wù)必密切關(guān)注相關(guān)制度調(diào)整。
3、全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)的掛牌公司是根據(jù)《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》、《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則（試行）》的規(guī)定，經(jīng)全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱“全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)公司”）審查同意，中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱“中國(guó)證監(jiān)會(huì)”）核準(zhǔn)后，股票在全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌并公開轉(zhuǎn)讓的非上市公眾公司，公司股東人數(shù)可以超過(guò)200人。
中國(guó)證監(jiān)會(huì)和全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)公司不對(duì)掛牌公司的投資價(jià)值及投資者的收益作出實(shí)質(zhì)性判斷或者保證。
4、全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司的信息披露要求與上市公司不同。主辦券商負(fù)責(zé)指導(dǎo)和督促掛牌公司的信息披露，但對(duì)披露內(nèi)容不進(jìn)行實(shí)質(zhì)性審核。
5、掛牌公司股票價(jià)格可能因多種原因發(fā)生波動(dòng)，投資者應(yīng)充分關(guān)注投資風(fēng)險(xiǎn)。本公司僅為投資者提供代理股票公開轉(zhuǎn)讓服務(wù)，對(duì)投資損失不承擔(dān)任何責(zé)任。
6、除全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)公司規(guī)定的情形外，不符合股票公開轉(zhuǎn)讓準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)的投資者只能買賣其持有或曾持有的掛牌公司股票，不得委托買賣其他掛牌公司的股票。
二、風(fēng)險(xiǎn)揭示
參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓，除股票投資的共有風(fēng)險(xiǎn)外，還應(yīng)特別關(guān)注以下風(fēng)險(xiǎn)：
1、公司風(fēng)險(xiǎn)：部分掛牌公司具有規(guī)模較小，對(duì)單一技術(shù)依賴度較高，受技術(shù)更新?lián)Q代影響較大；對(duì)核心技術(shù)人員依賴度較高；客戶集中度高，議價(jià)能力不強(qiáng)等特點(diǎn)。部分公司抗市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的能力較弱，業(yè)務(wù)收入可能波動(dòng)較大。
2、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：與上市公司相比，掛牌公司股權(quán)相對(duì)集中，市場(chǎng)整體流動(dòng)性低于滬深證券交易所。
3、信息風(fēng)險(xiǎn)：掛牌公司信息披露要求和標(biāo)準(zhǔn)低于上市公司，除掛牌公司所披露的信息外，投資者還需認(rèn)真獲取和研判其他信息，審慎做出投資決策。
本風(fēng)險(xiǎn)揭示書的揭示事項(xiàng)僅為列舉性質(zhì)，未能詳盡列示股票公開轉(zhuǎn)讓的全部投資風(fēng)險(xiǎn)和可能導(dǎo)致投資損失的所有因素。您在參與此項(xiàng)業(yè)務(wù)前，請(qǐng)務(wù)必對(duì)此有清醒的認(rèn)識(shí)。我們誠(chéng)摯地建議您，從風(fēng)險(xiǎn)承受能力、風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知能力、投資目標(biāo)、心理和生理承受能力等自身實(shí)際情況出發(fā)，審慎參與股票公開轉(zhuǎn)讓，合理配置金融資產(chǎn)。
特別聲明：
以下內(nèi)容由投資者本人抄寫：
本人確認(rèn)已閱讀并理解相關(guān)規(guī)則和上述風(fēng)險(xiǎn)揭示內(nèi)容，具備相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，自愿參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓，并愿意承擔(dān)相關(guān)投資風(fēng)險(xiǎn)和損失。



以下內(nèi)容由機(jī)構(gòu)投資者開戶代理人抄寫：
本機(jī)構(gòu)確認(rèn)已閱讀并理解相關(guān)規(guī)則和上述風(fēng)險(xiǎn)揭示內(nèi)容，具備相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，自愿參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓，并愿意承擔(dān)相關(guān)投資風(fēng)險(xiǎn)和損失。



說(shuō)明：
1、本風(fēng)險(xiǎn)揭示書內(nèi)容的字號(hào)應(yīng)當(dāng)不小于小三號(hào)。
2、本風(fēng)險(xiǎn)揭示書列示的條款為必備條款，主辦券商可根據(jù)具體情況在本公司制定的風(fēng)險(xiǎn)揭示書中增加有關(guān)內(nèi)容。
3、《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓特別風(fēng)險(xiǎn)揭示書》一式兩份，雙方各執(zhí)一份。